تعریف نرخ سواپ

قرارداد سوآپ یا معاوضه یا تاخت، نوعی از ابزار مشتقه است که در آن یک طرف قرارداد نسبت به معاوضه عواید ناشی از ابزار مالی خود با عواید ناشی از ابزار مالی طرف مقابل اقدام می‌کند. عواید چنین قراردادی بستگی به نوع ابزار مالی مورد معامله دارد یا به عبارت دیگر از قراردادها معمولاً شامل تاریخ پرداخت و نیز نحوه محاسبه عواید یا جریان‌های نقدی مورد معامله است.

سواپ در فارکس چیست؟ نحوه انجام سواپ

Swap یا سواپ در فارکس یکی از مفاهیم در بازار مالی فارکس می باشد که بسیار مورد استفاده قرار می گیرد. برای تعریف این مفهوم بایستی به مبانی اقتصادی تکیه نمود. پس بنابراین سوآپ نوعی معاوضه اوراق مابین دو عامل تجاری و یا بین دو شرکت می باشد. در ادامه این مقاله به توضیح کامل تر در این خصوص خواهیم پرداخت.

منظور از سواپ در فارکس چیست؟

گفته شد که سواپ در فارکس نوعی معاوضه اوراق بین دو عامل تجاری می باشد. این معاوضه باعث ایجاد گردش مالی در بازار خواهد شد. این گردش های مالی گرچه کوچک هستند اما در تعداد بالای این معاوضات حجم زیادی را شامل خواهد شد.

در حالت کلی می توان گفت سواپ نوعی معامله پایاپای می باشد که بر معاوضه جریان پولی و مالی در آینده استوار است. در واقع سواپ چیزی شبیه به بهره های بانکی است. در بازار فارکس بروکر هزینه های مورد نیاز خود را برای انجام مبادلات را از معامله گران دریافت خواهد کرد.

عملکرد سواپ در فارکس چگونه است؟

اما سواپ در فارکس چگونه کار می کند؟ این سوال ممکن است برای خواننده این مطلب مطرح شود. در هیچ یک از بازار های مالی حتی در بازار فارکس معامله گر نمی تواند به صورت مستقیم خرید و فروش سهام را انجام دهد. پس برای انجام معاملات نیاز به بروکر می باشد.

پس با آغاز فعالیت بروکر سواپ در بازار فارکس ایجاد می شود. بروکر برای خرید سهام سرمایه گذار و یا فروش آن باید به حساب معتبری تکیه کند. بودجه مورد نیاز بروکر برای همه معامله گرها رقم زیادی را شامل می شود. بروکر عملا از تامین این رقم ناتوان است. پس برای حل این موضوع بروکر از بانکی معتبر وامی یک روزه دریافت خواهد کرد. بروکر با تکیه بر این وام حجم معاملات زیاد معامله گران را انجام خواهد داد. وام پرداخت شده دارای بهره ای است که باید به بانک پرداخت شود.

سهم معامله گر در پرداخت بهره وام بانک همان سواپ می باشد. پس موضوع یا مفهوم سواپ اینگونه در بازار مالی فارکس ایجاد می شود. البته لازم به ذکر است که سواپ در فارکس به هر خرید و فروشی تعلق نخواهد گرفت.

چه زمانی هزینه سواپ برای معامله گر لحاظ می شود؟

عملکرد سواپ در فارکس

در متن فوق گفته شد که سواپ در فارکس به هر نوع معامله و یا خرید و فروش سهام تعلق نخواهد گرفت. نیازی به پرداخت سواپ برای هر معامله نیست اما اگر معامله فرد به اندازه بیست و چهار ساعت باز باشد به ازای هر روز سواپ به حساب فرد تعلق خواهد گرفت.

در واقع سواپ در بازار مالی فارکس هزینه باز نگهداشتن معامله فرد خواهد بود. در این حالت ممکن است فرد در صورت باز نگه داشتن معامله خود هیچ سودی نکرده باشد. در این صورت می توان گفت سواپ یک ضرر جبران ناپذیر برای افراد تعریف نرخ سواپ معامله گر می باشد.

سواپ برای اسکالپرها

اسکالپرها یا نوسان گیرهای بازار مالی، سواپ در فارکس را برای خود نوعی پرداخت مالیات برای دولت ها می دانند. به این معنی آنها خود را در پرداخت سواپ زیان دیده تصور می کنند. نوسان گیر ها به سود های کوچک قناعت می کنند و معاملات بیشتر از یک روز را انجام نمی دهند.

به این شیوه می توان از سواپ در بازار مالی فارکس فرار کرد. همچنین افرادی که به سود های کمتر از یک روزه راضی هستند خود را مجبور به پرداخت سواپ نمی کنند؛ اما نکته مهم در خصوص نرخ سواپ در روز های چهارشنبه این است که این نرخ سه برابر خواهد شد.

علت سه برابر شدن نرخ در روز های چهارشنبه تسویه معاملات در بازار فارکس به صورت سه روزه است. پس اگر حساب شما در روز چهارشنبه تسویه شود به روز های شنبه و یک شنبه برخورد می کند. این دو روز تعطیل می باشد پس فرد باید سواپ در فارکس این دو روز را نیز پرداخت نماید.

فرق سواپ در بازار ارز دیجیتال و فارکس

حال که با سواپ در فارکس آشنا شدیم شاید دانستن تفاوت این مفهوم در بازار دیجیتال برای افراد جالب باشد. پس سواپ در بازار فارکس نوعی پرداخت بهره بانکی است. سواپ به زمان وابسته است و کاری به مدت زمان معامله فرد ندارد.

برای فرار از پرداخت سواپ در بازار مالی فارکس باید ساعت خود را با ساعت پرداخت صرافی تنظیم نمود تا در یک ساعت مشخص نقل و انتقال و پرداخت صورت بگیرد.

سواپ در فارکس بین بانک و صرافی در ازای دریافت وام اتفاق خواهد افتاد و در ارز دیجیتال نیز تقریبا موضوع همین شیوه است. در ارزهای دیجیتال زمانی که کاربران نخواهند هزینه خرید و فروش را پرداخت نمایند از سواپ استفاده می کنند.

در بازار ارز های دیجیتال می توان با معاوضه ارز دیجیتالی خود با افراد دیگر می توان از پرداخت سواپ فرار کرد. معاوضه ارز ها به معنی انجام خرید و فروش نیست. پس در واقع سواپ به این معامله ارز به ارز تعلق نمی گیرد.

نحوه محاسبه سواپ در فارکس

نحوه محاسبه سواپ در فارکس

یکی از موضوعات مهم مفهوم سواپ در فارکس در نظر داشتن نرخ سواپ در شرایط معامله در زمان باز بودن آن است. زمانی که معامله باز بوده و معامله گر خریدار باشد، منفی باشد، به این معنی است که فرد باید سواپ را پرداخت نماید.

اما در زمانی که معامله گر فروشنده باشد این نرخ توسط خریدار به فروشنده پرداخت می شود. پس با در نظر داشتن این موضوع برخی از معامله گر ها می خواهند میزان اسپرد را صفر کنند. البته که رقم سواپ در طی چند روز و یا یک معامله عدد بزرگی نمی شود. در نتیجه نیاز به درگیر شدن این محاسبات نیست.

سواپ در فارکس به معنی پرداخت هزینه های نقل و انتقال است که کارگزاری یا بروکر آن را انجام می دهد. عدد سواپ برای افراد معامله گر زیاد نمی شود پس نیازی به درگیری ذهنی از این بابت نیست.

اما برای عامل های تجاری بزرگ باز نگه داشتن معامله خود در بازار فارکس ممکن است پرداخت سواپ با عدد بزرگی را در بر بگیرد. به هر حال سواپ یکی از نرخ های بهره بانکی است که در ازای وام های یک روزه باید معامله گران سهم خود را به بروکر پرداخت نمایند.

سواپ در فارکس به چه معناست؟و نحوه محاسبه آن به چه صورت است

هرکسی که تصمیم می گیرد خود را با معاملات در بازار فارکس مرتبط کند باید بداند و درک کند که سواپ چیست.

اگر درک روشنی از اینکه سوآپ چیست و چگونه کار می کند دارید، می توانید از خود در برابر ضررهای غیرضروری محافظت کنید. در این مقاله به تجزیه و تحلیل سواپ در فارکس خواهیم پرداخت.

سواپ چیست و چگونه محاسبه می شود؟

حال بیایید ماهیت مفهوم سواپ در فارکس را تحلیل کنیم. سواپ فارکس تفاوت در نرخ بهره بانک های صادرکننده ارز در یک جفت ارز است. مابه التفاوت تعریف نرخ سواپ نرخ های سود یا به حساب واریز می شود یا در هنگام انتقال موقعیت معاملاتی به روز بعد از حساب معامله گر کسر می شود.

بانک های مرکزی هر کشور، نرخ بهره کلیدی را تعیین می کنند. در واقع این درصدی است، که بانک مرکزی به سایر بانک ها وام می دهد. این نرخ ممکن است در طول سال تغییر کند. اما ارزش شروع آن در اولین جلسه بانک مرکزی سال تعیین می شود.

در بازار ارز، معاملات به صورت جفت ارز انجام می شود. دو ارز مختلف در معامله شرکت می کنند و هر کدام از آنها نرخ بهره خاص خود را دارند.

یک جفت ارز، دارای یک ارز پایه و یک ارز مظنه است. یک ارزی که می خریم و ارز دیگری که با آن می خریم.

ارز مبنا را ارز سپرده نیز می گویند. مال ماست و صرافی در طول روز از آن استفاده می کند، که البته باید درصد مشخصی به ما پرداخت کند.

به ارز مظنه شده اعتبار نیز گفته می شود. به عبارتی ما آن را از بانک وام می گیریم و ما به بانک برای استفاده از ارز آن سود می پردازیم، مانند وام مصرفی.

سواپ می تواند زمانی که پرداخت می کنید منفی باشد یا مثبت!

چگونه می توان سوآپ را محاسبه کرد؟

برای اینکه بفهمیم چه زمانی برای سواپ پول می پردازیم و چه زمانی به ما پرداخت می کنند، بیایید اصولی را که بر اساس آن سوآپ محاسبه می شود، درک کنیم.

یک فرمول نسبتا ساده وجود دارد که در بالا نشان داده شده است. مهمترین پارامتر این فرمول نرخ بانک مرکزی یا بهتر است بگوییم تفاوت نرخ بهره بین ارزهای پایه و مظنه است.

برای مثال، می‌توانید نرخ‌های جفت ارز EURUSD را مقایسه کنید. نرخ بانک مرکزی اروپا اکنون 0٪ است (وام ها اساسا رایگان هستند) و نرخ بانک مرکزی 0.25٪ تعیین شده است.

بنابراین، اگر یک جفت ارز بخریم، باید نرخ مظنه را از نرخ ارز پایه کم کنیم: 0 – 0.25 = -0.25. یعنی در هنگام خرید این جفت، اختلاف نرخ منفی است و بنابراین سوآپ منفی خواهد بود.

اما هنگام فروش یک جفت، برعکس، باید پایه را از نقل قول کم کنیم: 0.25 – 0 = 0.25 . مبادله مثبت خواهد بود.

به این ترتیب ما فقط علامت سوآپ (پرداخت می کنید یا به شما پرداخت می شود) را مشخص کرده ایم. اگر بخواهیم ارزش خود مبادله را بدانیم، باید همه مقادیر را در فرمول جایگزین کنیم.

در حال حاضر، تقریباً هیچ کس از فرمولی برای محاسبه سوآپ استفاده نمی کند. مبادله یا در جداول مشاهده می شود یا با استفاده از ماشین حساب محاسبه می شود.

چنین ماشین حسابی در وب سایت هر کارگزاری که به خود احترام می گذارد موجود است.

سوآپ فارکس و سوآپ ارز چیست؟

سواپ فارکس، تفاوت بین نرخ های بهره وام های دو ارز در یک جفت است که در صورت بازگرداندن یک موقعیت باز در یک روز شارژ یا بدهکار می شود.

سواپ ارز یک معامله ارزی است که خرید یا فروش یک ارز را به صورت لحظه ای ترکیب می کند. با فروش (یا خرید) همزمان همان ارز برای یک دوره معین به صورت پیش فروش. یعنی ترکیبی از دو تراکنش تبدیل متضاد برای مقادیر یکسان، اما با تاریخ های ارزش متفاوت، انجام می شود.

این یک تعریف است. حالا به زبان ساده توضیح می دهیم.

سوآپ ارز وضعیتی است که زمانی رخ می دهد که دو شرکتِ شرکت کننده در معاملات در بازار ارز بین خود قراردادی منعقد می کنند. بر اساس آن، آنها به همدیگر به همان میزان بر اساس نرخ تبدیل فعلی خود، ارزهای مختلف می فروشند. پس از یک دوره زمانی از پیش تعیین شده که طبق قرارداد آتی تعیین می کنند، شرکت ها این مبالغ را مطابق با نرخ ارز آتی خود به یکدیگر می فروشند.

نتیجه گیری

اکثر معامله گران به دنبال راحت ترین موقعیت ها برای ورود و خروج از یک معامله هستند. اغلب برای بستن یک معامله باید منتظر لحظه تعریف نرخ سواپ بهینه باشید و ممکن است خارج از روز جاری باشد. بنابراین، معامله باید به روز معاملاتی بعدی موکول شود.

سواپ در اصطلاح بازار فارکس به معنای تعهد خرید یک ارز برای ارز دیگر با بازخرید بعدی است. در واقع شما در حال خرید یک ارز برای ارز دیگری هستید که در سپرده شماست. به عنوان یک قاعده، این پول ملی یا دلار آمریکا است. زمانی که تراکنش را روی حساب خود می بندید، دقیقاً همان ارزی را دریافت می کنید که حساب معاملاتی شما با آن باز شده است، یعنی عملیات خرید و فروش انجام می دهید. نیازی به دانستن جزییات مکانیزم مبادله ارز در بازار ارز نیست، اما ارزش دارد که به طور کلی درک کنید که چرا کارگزار برای انتقال یک موقعیت باز به روز بعد پول را تعریف نرخ سواپ از حساب شما حذف می کند. در واقع، همیشه حذف نمی شود. زمانی که سواپ برای ابزار انتخابی و عملیات در حال انجام منفی باشد، وجوه حذف می شود. اگر سوآپ برای ابزار و عملیات مثبت باشد، برعکس، کارگزار پول را به حساب معاملاتی تعریف نرخ سواپ شما واریز می کند.

به طور کلی تجارت و سرمایه گذاری در فارکس مستلزم آگاهی از اصطلاحات و مفاهیم خاص است.

به عبارت ساده، سوآپ معامله ای است که طی آن معامله متقابل منعقد می شود. یعنی فروش معکوس همان ارز، پس از مدت معینی با شرایطی که در قرارداد مشخص شده است. ویژگی بازار فارکس این است که نمی توان اهرمی را برای مدت بیش از یک روز ارائه کرد. زیرا در واقع یک معامله گر نه یک، بلکه دو عملیات را از طریق یک کارگزار انجام می دهد.

در صورت به تعویق افتادن معامله، ارز خریداری شده به صورت سپرده گذاشته می شود و ارز فروخته شده به صورت اعتباری اخذ می شود. چنین معاملاتی به شما این امکان را می دهد که موقعیت ارزی باز را برای مدت طولانی تری حفظ کنید.

بیشتر بخوانید:

با عضویت در کانال تلگرام بورس آکادمیک از آخرین اخبار و مقالات با خبر شوید.